Sistema de Volatilidad de Wilder
El Sistema de Volatilidad de Wilder, desarrollado por Welles Wilder, es un índice de volatilidad que se basa en el cálculo del promedio móvil de un rango verdadero. Este rango siempre es positivo y se define como la mayor diferencia de valor entre el máximo y mínimo diario de hoy; el máximo de hoy menos el cierre de ayer; y el mínimo de hoy menos el cierre de ayer. Al considerar el Rango Verdadero, los días con un rango de negociación bajo (poca diferencia entre el máximo y mínimo diario), pero que aún muestran una diferencia clara con respecto al día anterior, no se incorporan en el cálculo con una volatilidad erróneamente baja.
Interpretación
El Sistema de Volatilidad de Wilder determina la volatilidad del mercado calculando un promedio suavizado del rango verdadero del precio del mercado. El Rango Verdadero, que Wilder desarrolló para ofrecer un método más realista para calcular la actividad de precios, es un indicador que mide la actividad del precio y el movimiento direccional, definido como la distancia que un precio se mueve por intervalo de tiempo, por ejemplo, desde el precio más bajo hasta el más alto en un día. Este sistema mide la tendencia en la volatilidad del instrumento base, según el concepto de Rango Verdadero. Una línea de tendencia ascendente indica un aumento en la volatilidad del activo, mientras que una línea de tendencia descendente muestra una reducción en la volatilidad del instrumento. Los valores de ordenada no son relevantes.
Sin embargo, el Sistema de Volatilidad de Wilder por sí solo no puede generar señales de trading, por lo que debe ser utilizado junto con otros sistemas de indicadores. Un uso popular es, por ejemplo, el Sistema de Ruptura de Volatilidad. El Rango Verdadero Promedio (ATR) es la base para esto. El objetivo de este sistema es abrir una posición larga tan pronto como el instrumento base supere su margen de fluctuación habitual, y una posición corta tan pronto como caiga por debajo de su margen habitual.
La volatilidad ayuda al trader a determinar el potencial de riesgo del mercado, así como las oportunidades de compra y venta. Los mercados más volátiles ofrecen un mayor potencial de riesgo/recompensa. Algunos traders están dispuestos a asumir el riesgo por la posibilidad de obtener mayores ganancias, mientras que otros prefieren no arriesgarse tanto.