De Mass Index (MI) is een handige tool voor het herkennen van trendomkeringen, gebaseerd op veranderingen in de bandbreedte tussen de hoogste en laagste prijzen.
Wanneer de bandbreedte toeneemt, stijgt de Mass Index en als deze afneemt, daalt de index. Deze indicator is populair gemaakt door Tushar Chande en Donald Dorsey.
Volgens D. Dorsey is het belangrijkste signaal dat de Mass Index afgeeft een specifiek model dat de 'reversal bulge' wordt genoemd. Deze reversal bulge ontstaat wanneer de 25-periode Mass Index eerst boven de 27 komt en daarna onder de 26,5 zakt. In dit geval is een prijsomkering zeer waarschijnlijk, ongeacht de algemene trend, dus of de prijzen nu stijgen, dalen of binnen een handelsbereik fluctueren, maakt niet uit.
Om te bepalen welk signaal - kopen of verkopen - de reversal bulge afgeeft, wordt vaak een 9-periode exponentieel voortschrijdend gemiddelde van de prijzen gebruikt. Wanneer een reversal bulge verschijnt, is het tijd om te kopen als het voortschrijdend gemiddelde daalt (met het oog op een omkering) en te verkopen als het stijgt.
Berekening:
MI = SUM (EMA (HIGH - LOW, 9) / EMA (EMA (HIGH - LOW, 9), 9), N)
waarbij:
- SUM - som;
- HIGH - hoogste prijs van de huidige kaars;
- LOW - laagste prijs van de huidige kaars;
- EMA - exponentieel voortschrijdend gemiddelde;
- N - periode van de indicator (aantal op te tellen waarden).
Naast EMA-smoothing kan een andere smoothing-algoritme worden gebruikt met tien beschikbare opties:
- SMA - simpele voortschrijdend gemiddelde;
- EMA - exponentieel voortschrijdend gemiddelde;
- SMMA - gesmeerd voortschrijdend gemiddelde;
- LWMA - lineair gewogen voortschrijdend gemiddelde;
- JJMA - JMA adaptief gemiddelde;
- JurX - ultralineaire smoothing;
- ParMA - parabool smoothing;
- T3 - Tillson's meervoudige exponentiële smoothing;
- VIDYA - smoothing met behulp van Tushar Chande's algoritme;
- AMA - smoothing met behulp van Perry Kaufman's algoritme.
Het is belangrijk op te merken dat de fase-type parameters voor verschillende smoothing-algoritmes compleet verschillende betekenissen hebben. Voor JMA is dit een externe fasevariabele die varieert van -100 tot +100. Voor T3 is het een smoothing-ratio vermenigvuldigd met 100 voor betere visualisatie, voor VIDYA is het een CMO oscillator periode en voor AMA is het een langzame EMA periode. Bij andere algoritmes hebben deze parameters geen invloed op de smoothing. Voor AMA is de snelle EMA-periode een vaste waarde van 2. De exponentiële ratio is ook gelijk aan 2 voor AMA.
De indicator maakt gebruik van de SmoothAlgorithms.mqh bibliotheek klassen (deze moeten worden gekopieerd naar de terminal_data_folder\MQL5\Include). Het gebruik van de klassen is grondig beschreven in het artikel "Averaging Price Series for Intermediate Calculations Without Using Additional Buffers".
Deze indicator is voor het eerst geïmplementeerd in MQL4 en gepubliceerd in Code Base op 08.02.2007.
Gerelateerde berichten
- PCA Synthetics: Automatische Coëfficiëntselectie voor MetaTrader 5
- iExposure Indicator: Beheer je Handelsposities Efficiënt met MetaTrader 5
- Efficiënt Grafische Objecten Kopiëren in MetaTrader 5 met ChartObjectsCopyPaste
- Efficiëntie Ratio (ER) Berekenen met de CEROnRingBuffer voor MetaTrader 5
- Verbeter je Handelsstrategieën met de ColorXADX Indicator voor MetaTrader 5