평균 일간 범위(ADR)는 자산의 변동성을 측정하는 지표입니다. 이 지표는 최근 며칠간의 최대가와 최저가 사이의 평균 가격 변동을 보여줍니다.
평균을 계산하기 위해서는 먼저 특정 기간 동안의 최대가와 최저가의 차이를 계산한 후, 이 데이터를 바탕으로 평균을 산출합니다:
평균 일간 범위 = SMA(최고가 - 최저가, 기간)
평균 일간 범위(ADR)와 평균 진폭(ATR) 기술 지표는 시장의 변동성을 분석하는 데 사용되지만, 계산 방식과 해석 방법이 다릅니다.
평균 일간 범위 (ADR)
평균 일간 범위(ADR)는 특정 기간 동안 가격 변동의 평균 진폭을 측정합니다. ADR을 계산하기 위해서는 보통 선택한 기간(예: 14일) 동안 매일의 최대가와 최저가의 차이를 구한 뒤, 이 차이의 평균을 계산합니다. ADR은 트레이더가 특정 거래일 동안 어떤 변동성이 예상되는지를 이해하는 데 도움을 주며, 이 정보를 바탕으로 거래 전략을 수립하는 데 활용됩니다.
평균 진폭 (ATR)
평균 진폭(ATR) 역시 변동성을 측정하는 지표지만, 계산 방식이 약간 달라서 더 다재다능하고 정확한 지표로 평가받습니다. ATR을 계산하기 위해서는 먼저 매일의 진정한 범위를 결정합니다. 진정한 범위는 다음 세 가지 값 중 가장 큰 값을 기준으로 합니다:
- 현재 날짜의 최대가와 최저가의 차이.
- 현재 날짜의 최대가와 이전 날짜의 종가의 차이.
- 현재 날짜의 최저가와 이전 날짜의 종가의 차이.
그 다음, 이러한 진정한 범위 값을 바탕으로 특정 기간(대개 14일)의 평균 값을 계산합니다. ATR은 거래 세션 간의 가격 격차를 고려하므로, 특히 거래 세션 간 큰 가격 격차가 있는 시장에서 변동성을 더 정확하게 나타내는 지표입니다.
주요 차이점
- 계산 방법: ADR은 단순히 일일 최대가와 최소가 사이의 평균 범위만 고려하는 반면, ATR은 거래일의 마감과 개장 간의 격차도 감안합니다.
- 사용 용도: ADR은 일일 변동성을 추정하는 데 더 많이 사용되는 반면, ATR은 시간 프레임에 구애받지 않고 변동성을 추정하는 데 사용되며, 리스크 관리 및 손절매 등 다양한 거래 전략에 활용될 수 있습니다.
- 유연성: ATR은 시장 조건에 적응하고 가격 격차를 고려할 수 있기 때문에 더 다재다능한 지표로 평가됩니다.